QSC, kritisch betrachtet
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neuester Beitrag: 08.04.26 15:02
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| eröffnet am: | 16.03.17 10:04 von: | Deichgraf ZZ | Anzahl Beiträge: | 6143 |
| neuester Beitrag: | 08.04.26 15:02 von: | Deichgraf ZZ | Leser gesamt: | 3054499 |
| davon Heute: | 43 | |||
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Danke @crunch time ! Mit "Prahlhans" hast Du die richtige Vokabel in Deiner Reaktion auf dieses unsägliche Posting gefunden! - Hätte er sich noch etwas mehr auf die eigene Schulter geklopft , dann wäre ein Feinstaubalarm sinnvoll gewesen! :-)
Da lohnt sich ja auch noch ein kleiner Rückblick auf ältere Postings:
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"tradingthelen7.: Richtiger Weg 19.11.24 16:20#5578
Die Q3-Zahlen zeigen, dass QBY auf dem richtigen Weg ist. Die Aufstockung bei Data Solutions auf 61,76% ist strategisch klug und wird sich auszahlen. Dass man im Consulting temporär Überkapazitäten hat, ist in der aktuellen Marktphase normal - siehe Allgeier, Cancom etc. Die flexible Nutzung dieser Kapazitäten durch Personalüberlassung ist clever und wird die Margen kurzfristig verbessern. Mit der geplanten ARP und Dividende ab 2027 ist QBY für Investoren hochinteressant. Der aktuelle Pennystock-Status spiegelt die Zukunftsperspektiven in keiner Weise wider. Hier schlummert enormes Potenzial!
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Kein einziges negatives Wort im obigen Posting , im Gegenteil , bei dem damaligen Kurs von ca. 75 Cent wird das enorme Potenzial gepredigt!
Aktuell in 2025 wird noch am positiven Jahresergebnis gewerkelt ( -373.000 € nach H1) und die anderen Zukunftsperspektiven (ARP/Divi) sind natürlich auch noch unerfüllt.
Welches enorme Potenzial hat sich denn jetzt schon voll erfüllt , um eine Realisierung von Buchgewinn noch im Pennystock anzugehen??
@tradingthelen7 (5517) " q.beyond ist kein Sprint, sondern ein Marathon. "
@tradingthelen7 ( #5581) "Die Timeline bis zur Dividende 2027 ist ambitioniert, aber realistisch."
Das erinnert doch sehr an Forenschwurbler, die großartige Kursziele posten ....und wenn es dann nicht so läuft , oder sogar entgegengesetzt .....plötzlich immer einen Blocktrade gemacht und fett abgesahnt haben wollen! :-))
Verschone uns bitte zukünftig mit solchen Heldentaten , da gibt es sicherlich threads , die besser passen für solche Postings!
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| Boardmail an "Deichgraf ZZ" |
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q.beyond AG |
"Köln, 23. September 2025 – Das Geschäft der q.beyond AG mit Teams Telefonie-Services expandiert weiter. So hat das Unternehmen zuletzt unter anderem die IHK Schwaben, den Automobilzulieferer Swoboda Technologies sowie den Maschinenbauer Hundegger als Neukunden gewonnen."
Dieses Microsoft-Produkt wird offenbar auch über das Cloud Portal vertrieben:
"Mit über zehn Jahren Teams-Erfahrung bei Direktkunden sowie als Implementierungspartner der Deutschen Telekom, Vodafone und weiteren Firmen löst q.beyond nach Analyse und Konzept die gesamten klassischen Telefonanlagen bei Kunden ab – deutschland- sowie weltweit. Der IT-Dienstleister liefert die Teams-Lösung schlüsselfertig und inklusive der gewünschten Hardware aus."
Beratung, Implementierung, Schulungsangebote, maßgeschneiderte Lösungen/Entwicklungen ,Betrieb........
Dann wollen wir mal sehen , ob sich das auch im Umsatz bzw. in der Margenentwicklung zeigt im weiteren Verlauf des Jahres.
https://www.qbeyond.de/pressemitteilungen/2025/...teams-telefonie-aus
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| Boardmail an "Deichgraf ZZ" |
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q.beyond AG |
eher nach "geh ma in keller bier holen"
aber wozu die flaschen hochschleppen, kann man auch gleich unten auf der kiste leersaufen ? ob man aber dann noch wieder hochkommt?
:D
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| Boardmail an "Dale77se" |
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q.beyond AG |
Im derzeitig schwierigen Makroumfeld kann natürlich immer etwas Negatives passieren, wie wir laut Q1-Bericht erfahren haben:
"Einen noch höheren Zuwachs verhinderte die Insolvenz eines Kunden, der eine Einzelwertberichtigung in Höhe von 0,3 Mio. € erforderte."
Ob diese Wertberichtigung mit der Insolvenz vom QBY-Kunden "Sportscheck" zu tun hat , habe ich trotz Nachfrage bei der IR bisher nicht erfahren.
Jedenfalls wurde "Sportscheck" zeitnah aus der Insolvenz von der italienischen "Cisalfa" übernommen und fortgeführt.
"Seit dem 1. Juni 2024 wird SportScheck als separater Teil der Cisalfa-Tochter Sport Voswinkel geführt."
Da "Sportscheck" bei QBY weiter als Referenzkunde aufgeführt wird , gehe ich davon aus , dass QBY dort auch nach der Insolvenz weiterhin IT-Dienstleistungen erbringt........ jedenfalls wurde nach meiner Anfrage vor etlichen Wochen "Sportscheck" nicht aus den Kundenreferenzen entfernt.
Der Kurs leidet weiterhin am fehlenden Vertrauensvorschuss , kein Investor mag sich offenbar zu weit aus dem Fenster lehnen, also ist der Aktienkurs weiterhin abhängig von der realen Sichtbarkeit bzgl. Planerfüllung . Die Q3-Zahlen sollten am 10. November einen positiven Impuls geben können, sonst mäandert der Kurs weiterhin rum auf Pennystock-Niveau.
Vielleicht bekomme ich auch keine IR-Antwort, weil man derzeit völlig ausgelastet ist mit M & A -Aktivitäten? - Das geht natürlich vor! :-)
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| Boardmail an "Deichgraf ZZ" |
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q.beyond AG |
Nachdem "SQUAD Point Five I" im Frühjahr 52%/ 650K des Bestandes verkauft hatte , wurden laut Morningstar anschließend wieder 400K aufgestockt!?
Bin gespannt, ob noch weitere Aktualisierungen in den Tabellen von Morningstar erfolgen.
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| Boardmail an "Deichgraf ZZ" |
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q.beyond AG |
Vielleicht hängt es mit der Studie von NuWays zusammen?
Da wird das RZ in Hamburg thematisiert ,das mit 15 Mio. Buchwert aufgeführt ist , aber erhebliche "stille Reserven " bergen soll. Da ist von 40 bis 60 Mio. "Wertansatz" die Rede, wenn es gelingen sollte , die freien Kapazitäten an den Kunden zu bringen. (Colocation u.a.)
Ein Verkauf wäre derzeit auch kein Thema, weil das Thema "deutsches RZ" für "Kritiskunden" und auch grundsätzlich für KMU-Kunden eine zunehmende Bedeutung hätte.
Man gut , dass der "Schwurbel-Doppelschlag" seinerzeit ausgeblieben ist , nachdem es auch schon kein "exponentielles Wachstum" im Colo-Bereich gab! :-)))))))))))
Weiterhin sollen sich die M & A Aktivitäten laut NuWays auf die Bereiche "Energie- und Gesundheitssektor" konzentrieren. " Der CEO betonte außerdem, dass die Ziele im Umsatzbereich von 10 bis 20 Millionen Euro und einer EBITDA-Marge von etwa 10 % liegen sollten."
Ich bin gespannt!
https://www.comdirect.de/inf/aktien/detail/...&ID_NOTATION=142981
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| Boardmail an "Deichgraf ZZ" |
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q.beyond AG |
Die Entwicklung wäre weiterhin planmäßig, und das Management blickt zuversichtlich auf das Geschäftsjahr 2025 und die mittelfristigen Aussichten.
Künftig soll die Margenausweitung durch die Integration von KI (einschließlich der
neuen Plattform „Private Enterprise AI”), erweiterte Sicherheitsdienstleistungen (Cyber
Defence Center Riga), Vermarktung freier Kapazitäten im hamburger RZ , verstärktes Near- und Offshoring und ein fokussiertes branchenspezifisches Geschäftsmodell (unterstützt durch Zukauf von Expertise/profitablem Umsatz), vorangetrieben werden ..... wenn ich es mal insgesamt/allgemein zusammenfasse.
Einhergehend damit soll ein interner Ausbau der Skills der MA und eine weitere Internationalisierung der Aktivitäten im IT-Dienstleistungsbereich erfolgen.
Wenn Pläne und Realität einigermaßen in Übereinstimmung gebracht werden können, dann sollte der Kurs zukünftig schon erheblich davon profitieren können.
Sennewald erwartet einen M & A - Deal eher im ersten Halbjahr 2026.
Wait and see.
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q.beyond AG |
Kann sein, dass das Management die Liquidität dort nicht unter 10% fallen lassen möchte und deshalb etwas verkauft hat? (heute 10,16 % Liquidität)
Insgesamt hat Paladin von ehemals 6% jetzt auf 4,16% abgebaut und bisher ca. 2,3 Mio. Aktien abgegeben.
Bislang ein Verlustgeschäft und es muss schon einiges passieren bzgl. Aktienkurs, wenn man unterm Strich noch halbwegs ungeschoren davon kommen möchte.
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| Boardmail an "Deichgraf ZZ" |
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q.beyond AG |
Nur noch 3,66% = 4.555.469 Stücke in "One" ......
und für Paladin insgesamt 3,89 % = 4.850.467 Stücke zu Ende September .
Man nähert sich der 3% - Schwelle und der realisierte Verlustbetrag wird immer größer , d.h. , dass der Anteil , den man (noch) behält einen immer höheren Kurs benötigen wird , um den Schaden noch zu begrenzen.
Wie sagte ein Schwurbler sinngemäß........ "niemals hätte Paladin 6% aufgebaut , wenn sie nicht genau wüssten, dass ein "Big Deal" mit üppiger Kurschance ins Haus steht" :-))))))))))))
So ist das, wenn man die Realität nicht wahrhaben will und lieber fantasiert.
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| Boardmail an "Deichgraf ZZ" |
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"Der IT-Dienstleister für Cloud- und SAP-Lösungen q.beyond konnte seine Margen durch konsequente Fokussierung auf profitablere Segmente ausbauen."
Auf der anderen Seite heißt es aber auch: " Illiquide Positionen wurden konsequent reduziert – selbst bei Unternehmen, die fundamental eine höhere Börsenbewertung verdienen würden."
Im April schrieb ich bzgl. "One" ( # 5729) : "Es gab allein in 2024 einen Mittelabfluß von ca. 50 Mio. und das Fondsvolumen lag gestern bei 106,86 Mio. €, das war auch schon mal mehr als doppelt so hoch."
Inzwischen wurde weiteres Kapital abgezogen und heute liegt das Fondsvolumen bei 95,14 Mio. EUR !
Der Performance-Chart von "One" sieht weiterhin desaströs aus. Der vom noch jungen Fond "Origins" ( aufgelegt Sept. 2022) sieht zwar erheblich besser aus , ist aber auch nur 8,5% im Plus seit Jahresanfang.
Die Reaktion von Paladin ist die geplante Zusammenführung beider Fonds mit einhergehender "Verschlankung" bei Paladin.
"Paladin ONE und Paladin ORIGINS werden zum Jahreswechsel in ein Sondervermögen der Service-KVG Axxion überführt."
Mal schauen ,ob noch mehr QBY-Aktien abgegeben werden ? ( vorher/nachher)
https://paladin-am.com/paladin-one/paladin-investorenbrief-q3-2025/
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solange paladin noch veräußert (oder veräußern muss), wird der wert diesen bereich nicht verlassen.
muss ich wohl mal nach einem blocktrade bei denen nachfragen :)) :D
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der satz ist mega - den muss man sich erst auf der zunge zergehen lassen und dann mal interpretieren! mit meinen worten ausgedrückt sagen die:
"die aktien (postitionEN) sind unterbewertet, aber wir haben den bestand trotzdem reduziert (da steht nicht wörtlich sie hätten verkauft), weil die aktien so gut wie nicht handelbar sind. (illiquide)"
falls sie die papiere über die börse VERKAUFT haben/hätten, haben sie die verdiente höhere börsenbewertung ja selbst verhindet :D :D
*Ironieon:
Wer würde denn jemals unterbewertete Aktien aus seinem Depot schmeißen, dass macht doch keiner :D ...
Niemals hätten die 6% aufgebaut, um dann festzustellen, dass man die schwer wieder los wird... gerade wenn AR und CEO jetzt performen dürfen.
Zahnrad greift bestimmt bald. Ich warte auf die impliziten MRD-Werte ...
**Ironieoff
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| Boardmail an "crunch time" |
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kann aber alles nur spekulation sein... weil erfahren wird man das von den fonds nie... (außer die drüben mit den kontakten)
- möglicherweise haben die einen teil beim anstieg auf 1€ zum jahreswechsel 22/23 genutzt, um da mit dem abladen zu beginnen (müsste dg mal auswerten :D)
- seit sommer 2024 hält sich der kurs zwischen 0,70 und 0,90 auf ... in der zeit wurde also auch abgeladen - weil das geschäft/der masterpaln läuft ja
- und ein dritter teil wird zwischen den fonds direkt abgewickelt worden sein ... während paladin reduziert hat, haben andere aufgestockt - ohne die kurse merklich zu bewegen?
die eingangs erwähnte frage ist immanent wichtig, denn die haben noch 4,8 mio ...
- machen die nur risk-/liquidity management und reduzieren die nur auf das notwendige ?
- oder wollen die ganz raus? weil wie DG ausführte, jede verlustrealisation erfordert noch stärkere anstiege für den verbliebenen rest... (allerdings nur in der tsr-betrachtung), die performance eines fonds wird ja mit jedem 01.01. neu gemessen :)
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| Boardmail an "Dale77se" |
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Nein, das liegt nicht so weit zurück! - Hier mal ein kleiner Überblick auf das Geschehen bei Paladin in letzter Zeit:
Erst im Juli/August 2024 hat Paladin die 400 K (300 + 100) für "Origins" gekauft und damit auf insgesamt 6% erhöht. Zu dem Zeitpunkt waren die 5,68% von "One" schon ca. 1,5 Jahre vorhanden.
Der Abbau bei Paladin hat erst im März 2025 begonnen . Zunächst bei "One" und dann später im Juni 2025 auch bei "Origins".
Zum Verständnis: Die 400K von "Origins" wurden seinerzeit zu Kursen um/knapp über 80 Cent gekauft, d.h. es kann auch sein, dass Paladin die ersten 105K verkauft hat , um nicht auch noch hier ins Minus zu rutschen?
Kann mir vorstellen , dass Paladin evtl. vor Zusammenlegung von "One und Origins" auch noch den Rest von Origins abgibt, denn mit den restlichen 285K wird man den Durchschnitts-EK des gesamten QBY-Anteils nur marginal senken können?
Vermutlich wird auch die 3%-Schwelle angestrebt werden?
Abwarten , die Entwicklung bei QBY (Quartalszahlen) spielt vielleicht auch noch eine Rolle bei den Planungen bei Paladin?
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"Generell wächst das Interesse institutioneller Anleger an der q.beyond-Aktie seit einigen Quartalen kontinuierlich.........Im Vergleich .zum Vorjahr stieg er zum 30. September 2025 um 2 Prozentpunkte auf 35 %." ( sagt die IR im Blog)
Solange die neuen Investoren die Abgabebereitschaft von Paladin u.a. einigermaßen kompensieren können, wird sich der Kurs leidlich halten können.
Immerhin gibt es im Blogbeitrag einen Satz , der Hoffnung macht für Q3 und danach , weil er nicht im Konjunktiv steht!
"Die „Strategie 2025plus“ bewährt sich in einem nach wie vor herausfordernden Umfeld und wird in den kommenden Quartalen zu einer weiter steigenden Ertragskraft führen."
Genau das ist es , was die neuen Investoren (und zukünftige) sehen wollen in realen Geschäftszahlen!
Dann bitte auch liefern am 10. November!
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Da heißt es ..... "Maschmeyer ist mit allen Wassern gewaschen. " ..... und "Maschmeyer ist kein Zufall."
Der zweite Satz ist, wie so oft , ein Satz ohne Sinn und Verstand , den man in die übliche völlig sinnfreie "Zufalls-Schwurbelei" einordnen kann.
Ob Maschmeyer tatsächlich "mit allen Wassern gewaschen ist" , darüber kann sich der Forenleser evtl. ein Bild machen, in dem er den Anspruch ....."Unsere Methode heißt Akribie" abgleicht mit der realen Entwicklung bei Paladin "One" !
Der Performance-Chart (siehe Grafik) der letzten Jahre macht deutlich, warum die Fondsanleger hier massiv Kapital abgezogen haben. Das ist ein klares negatives Statement der enttäuschten Anleger gegenüber dem Fonds-Management! - Es hat ein massiver Kapitalabzug stattgefunden, weil ein Großteil der Anleger kein Vertrauen mehr hat bzgl. "turn around" !
Auch die Bereitschaft neuer Investoren auf viel niedrigeren Niveau einzusteigen ( Chance auf "upmove") ist kaum vorhanden, sonst würde man jetzt nicht eine Zusammenlegung planen zum Jahreswechsel. - Auch der noch positive "Origins" hat einen Kapitalabzug erlitten, wenn ich so das Fondsvolumen von heute betrachte in Höhe von nur ca. 6 Mio. !
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Wenn der Forenleser/Anleger sich mal die "Vision 2016" ansieht .....
- mit einem Umsatz von 800 Millionen bis eine Milliarde Euro
- einer EBITDA-Marge von 25 Prozent
- einem Free Cashflow von 120 bis 150 Millionen Euro
.......... oder das große SaaS-Rad , das Ex-CEO Hermann drehen wollte mit Planzahlen aus dem Wolkenkuckucksheim ( siehe angehängte Grafik), dann kann er eine eklatante Diskrepanz zwischen Ankündigungen und realer Entwicklung erkennen!
Das sind nur zwei große Pläne mit nachfolgender vollständiger Bruchlandung , von den ganzen kleineren Fehlleistungen wie "aixBrain" , YouCharge.me, snabble, FTAPI ,...... gar nicht zu reden, die auch mit wolkigen Worten begleitet wurden!
Hier wurde nicht fast immer "hinterm Berg gehalten" , sondern durch "Großmäuligkeit" enormes Vertrauen an der Börse verspielt und das wirkt immer noch nach und es war eine Verhöhnung der Aktionäre sich mit einer Aussage " wir haben nicht immer nur geglänzt" an die Öffentlichkeit zu trauen!
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Am 7. Oktober (# 5910) betrug das Fondsvolumen noch 95,14 Mio. laut Website von Paladin , heute werden nur noch 94,05 Mio. angezeigt.
Ich vermute, dass sich das noch fortsetzt bis zum Jahresende.
https://documents.anevis-solutions.com/paladin/Paladin_ONE_F.pdf
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Was mit den noch verbliebenen 4,85 Mio. Aktien bei Paladin zukünftig geschieht , wird sich noch zeigen .
"Direkt nach den Herbstferien am 27. Oktober 2025 laden wir unsere Investoren zu einem Webinar ein, in dem wir weitere Details vorstellen. " (Investorenbrief)
Danach wird man sehen, wie die dann noch verbliebenen Fondsanleger auf die geplante Zusammenlegung von "One und Origins", sowie auf weitere geplante Veränderungen reagieren werden.
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"ChatGPT ist ein im November 2022 vorgestellter Chatbot des US-amerikanischen Softwareunternehmens OpenAI" (Wikipedia)
Der Markenantrag von QBY (Private Enterprise GPT) wurde jedenfalls abgelehnt. "Application refused" am 3. Sept. 2025
https://www.trademarkelite.com/europe/trademark/...ate-Enterprise-GPT
QBY verwendet aktuell auf der Website eine neutrale Formulierung :
"Mit Private Enterprise AI von q.beyond in die KI-Welt einsteigen"
Ob man einen erneuten Versuch /Antrag auf eine eigene Marke unternimmt ist unklar.
Apropos KI/AI : ( siehe #5636 aus dem Februar)
"wir haben einen Wechsel in der Geschäftsleitung! Stefan Liess ist nicht mehr dabei als CTO.
Neu am Start ist Dr. Daniel Taradzic als Chief Technology Officer , er war vorher bei Fujitsu."
Letzterer ist noch in der "Probezeit" im Juli schon wieder aus der Geschäftsleitung ausgeschieden.
Er ist zur Zeit aber noch für QBY tätig in der Funktion als CAIO. (linkedIn) .... man munkelt mit dem Status "externer MA /Freelancer".
Sein brandneuer Artikel im CIO scheint diesen Status zu bestätigen.
https://www.cio.de/article/4070711/...hren-mit-ai-in-die-zukunft.html
Ein sehr umfangreicher neutral gehaltener Artikel von Taradzic bzgl. KI/AI , der überhaupt keine Verweise auf QBY enthält und auch die verwendeten Grafiken haben den Zusatz "Quelle Daniel Taradzic".
Lediglich das Medium "CIO" selbst bringt als Anhang einen Verweis auf QBY.
Munteres Stühlerücken und Personalrochaden allenthalben. Wen es interessiert, Ex-CTO Stefan Liess ist bei einer E-ON-Tochter untergekommen, ehemalige "Größen" wie C. Pereira/R. Hänel sind auch nicht mehr bei Vodafone/Grandcentrix , Thorsten Raquet ist seit Januar 2024 CEO beim Wettbewerber "Public Cloud Group" ,..........etc. etc.... also ein ideales Feld für Schwurbler , um "initiierte/gesteuerte" Personalrochaden der "Finanzheuschrecken" zu "identifizieren" und in "Big Deal-Szenarien/Masterpläne" zu verwursten. :-))))))))))))
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In den Referenzen tauchen dort neben bisher noch unbekannten Kunden (jedenfalls für mich) wie Targenio , Altana , UNIVERSITY 4 INDUSTRY , auch die sonst in den Referenzen unerwähnten Kunden Libri und Rosneft auf.
46 Folien , die einen großen Überblick über das Portfolio von QBY vermitteln in sehr ansprechender Form!
Dafür gibt es einen "großen Daumen" von mir!
Jetzt noch schwarze Zahlen für 2025 und danach folgend weitere Verbesserungen , dann könnte man feststellen , dass der neue Vorstand mit dem neuen Geschäftsmodell endlich "die Kurve bekommen hat" bei QBY. - Ein paarmal müssen wir noch schlafen" :-)
https://www.qbeyond.de/_kirby/media/pages/...nehmenspraesentation.pdf
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"JKIM wurde von q.beyond Riga entwickelt, einem Technologieunternehmen, das sich auf die Bereitstellung innovativer digitaler Lösungen konzentriert, die es Unternehmen ermöglichen, intelligenter, schneller und effizienter zu arbeiten."
https://sajkimhomepage.blob.core.windows.net/...BqVaU8GmYDZF1v6jAQ%3D
https://www.jkim.lv/
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